ابق على اطلاع بالتحديثات المجانية
ببساطة قم بالتسجيل في صناعة النفط والغاز myFT Digest – يتم تسليمه مباشرة إلى صندوق الوارد الخاص بك.
أعلنت شركتا إكسون موبيل وشيفرون عن انخفاض مزدوج الرقم في أرباح الربع الأول يوم الجمعة في إشارة إلى أن عامين من الأرباح الوفيرة مدفوعة بالغزو الروسي واسع النطاق لأوكرانيا في عام 2022 قد يقتربان من نهايتهما.
واستفادت شركتا النفط الأمريكيتان الكبيرتان من ارتفاع أسعار الطاقة المرتبطة بالحرب في أوكرانيا من خلال إعادة عشرات المليارات من الدولارات إلى المساهمين والإعلان عن عمليات استحواذ كبيرة تهدف إلى دفع نموهما المستقبلي. لكن الانخفاض الحاد في أسعار الغاز الطبيعي وانخفاض هوامش أرباح مصافي النفط أثر على أرباحهما في الأشهر الثلاثة الأولى من العام، مما أدى إلى انخفاض أسهم الشركتين في التعاملات المبكرة.
قال جيسون جابلمان، المحلل في بنك تي دي كوين الاستثماري: “إن النفط الخام والشقوق والغاز العالمي انخفض عن مستوياته القياسية قبل عامين، لذلك من العدل افتراض أن الأرباح القياسية قد لا تستمر”.
أعلنت إكسون عن أرباح صافية في الربع الأول بلغت 8.2 مليار دولار، بانخفاض 28 في المائة من 11.4 مليار دولار في الفترة نفسها من العام الماضي بسبب انخفاض أسعار الغاز وهوامش التكرير. لقد سجلت ربحية للسهم الواحد قدرها 2.06 دولارًا، والتي كانت أقل من التوقعات المتفق عليها البالغة 2.19 دولارًا، وفقًا لـ FactSet.
أعلنت شركة شيفرون عن دخل صافي قدره 5.5 مليار دولار في الربع الأول، بانخفاض 16 في المائة عن الفترة نفسها من العام الماضي. وكانت الأرباح المعدلة البالغة 2.93 دولارًا للسهم أعلى من توقعات المحللين البالغة 2.90 دولارًا.
وألقت كاثرين ميكيلز، المديرة المالية لشركة إكسون موبيل، باللوم على العناصر غير النقدية المرتبطة بشكل رئيسي بالضرائب والمخزون وتعديلات الميزانية العمومية وسحب الاستثمارات في خسارة أرباحها. وقالت إن أداء الشركة جيد، مشيرة إلى أن التدفق النقدي من الأنشطة التشغيلية البالغ 14.7 مليار دولار كان أعلى بنحو مليار دولار من المتوقع.
وقال ميكيلز إن عمليات إكسون البحرية في غيانا – الدولة الواقعة في أمريكا الجنوبية والتي تعتبر أساسية لخطط نموها – أنتجت رقما قياسيا قدره 600 ألف برميل من مكافئ النفط يوميا.
إكسون متورطة في نزاع تحكيم مع منافستها الأمريكية شيفرون، التي تحاول الحصول على موطئ قدم في عملية غيانا سريعة النمو من خلال الاستحواذ على أحد شركاء إكسون، هيس، مقابل 53 مليار دولار.
ومن شأن صفقة شيفرون المقترحة أن تمنحها السيطرة على 30 في المائة من منطقة ستابروك، وهي واحدة من أكبر الاكتشافات النفطية البحرية منذ عقود. وتمتلك شركة إكسون 45 في المائة من المنطقة النفطية الواقعة قبالة ساحل جويانا.
وكرر ميكيلز اعتقاد إكسون بأن لديها حق الشفعة في أصول هيس في غيانا. “يتعلق الأمر بتأكيد حقوقنا. . . وقالت: “وتحديد القيمة المرتبطة بالصفقة بالنسبة لغيانا”.
وقال مايك ويرث، الرئيس التنفيذي لشركة شيفرون، للمستثمرين إن الشركة لا تزال واثقة من أن حق الشفعة لا ينطبق على الصفقة وسيتم تأكيد ذلك في التحكيم.
وكان أداء أسهم إكسون قويا هذا العام، حيث ارتفعت بنسبة 18 في المائة لتصل إلى مستوى قياسي في وقت سابق من هذا الأسبوع على خلفية ارتفاع أسعار النفط المرتبطة بالاضطرابات في الشرق الأوسط. وارتفعت أسهم شيفرون بنسبة 10 في المائة هذا العام لتصل إلى 164.65 دولار.
وبعد نتائج يوم الجمعة، تراجعت أسهم إكسون بنسبة 2.5 في المائة في حين انخفضت أسهم شيفرون بنسبة 0.2 في المائة.
أعلنت شركتا إكسون وشيفرون عن صافي دخل قياسي بلغ 55.7 مليار دولار و35.5 مليار دولار على التوالي في عام 2022. وفي العام الماضي، حققت الشركتان ثاني أعلى أرباح سنوية لهما خلال عقد من الزمن، مع صافي دخل قدره 36 مليار دولار على التوالي لشركة إكسون و21.4 مليار دولار لشركة شيفرون.
وقال المستثمرون إن أكبر شركتين للنفط في الولايات المتحدة ستواصلان توليد تدفقات نقدية كبيرة على الرغم من انخفاض أرباح الربع الأول، مشيرين إلى ارتفاع الطلب على الطاقة في الولايات المتحدة وأماكن أخرى.
“كانت نتائج أرباح شركات النفط الكبرى أضعف بسبب مزيج من انخفاض أسعار الغاز والتحولات في قطاع المصب. ومع ذلك، فإننا نرى رياحًا هيكلية حقيقية للطلب الهيكلي من شأنها أن تفيد هذه الشركات.
وقال ألفارو إنه يتوقع تسريع برنامج إعادة شراء أسهم إكسون بعد استحواذها على شركة بايونير ناتشورال ريسورسيز الأمريكية لإنتاج النفط الصخري مقابل 60 مليار دولار، والذي تتوقع الشركة أن يتم إغلاقه بحلول نهاية يونيو.
وقال ميكلز إن إكسون تراقب الأحداث الجيوسياسية “المثيرة للقلق للغاية” في الشرق الأوسط وروسيا عن كثب لكنه أكد أن عملياتها لم تتعرض لاضطرابات كبيرة.
وقالت: “إن الأحداث الجيوسياسية الأخيرة مثيرة للقلق للغاية. إنه الوضع الذي نراقبه عن كثب. من الواضح أن الأحداث الجيوسياسية يمكن أن يكون لها تأثير على الأعمال.”
